Shopping Cart
Your Cart is Empty
Quantity:
Subtotal
Taxes
Shipping
Total
There was an error with PayPalClick here to try again
CelebrateThank you for your business!You should be receiving an order confirmation from Paypal shortly.Exit Shopping Cart

Mount Rundle Financial

OIL AND GAS PRODUCTION OPPORTUNITY


Investment: USD 300 million                      Funding Period: 1 year  

DESCRIPTION: Investment of USD 300 million to acquire 50% of Canadian public oil and gas company to enable the company to acquire 16 million barrels of light oil reserves with substantial potential to significantly increase production and reserve capture.


LOCATION: Sponsor company is Canadian public company with controlling shareholder. Proposal is to acquire high value light oil reserves in Colombia which will result in equal diversification of company's operations between the two countries.


INVESTMENT HIGHLIGHTS 

Proven International 

Management Team:                        Executives have extensive experience in international oil and gas operations,                                                                      including Middle East and Colombia.


                                                         Have increased base production in Canada by 40% in last six months.


                                                         Strong technical expertise.

Stable Oil and Gas

Regulatory Countries:                     Both Canada and Colombia have strong records of stable regulatory regimes.


Ready Market Access:                     Pipeline infrastructure exists to take all production to


international markets. 

1. EBITDA ($millions)                                                Year 1                                            Year 2


                                   Base                                              55                                                  66

                                   Acquisition                                   49                                                  99

                                   Total                                             104                                                164


Investor Share of EBITDA:                                            52                                                  82


2. EBITDA per share

                                    Base                                            0.18                                               0.22

                                    with Acquisition                         0.17                                               0.27


Key Investment Parameters


1. Asset Exposure

                          Canada         Colombia

Current:              100%                0%

Proposed:             50%                50%


2. Capitalization

($millions)                                                                                                                                        Shares O/S

                                                             Debt                   Equity                 Total Capital                  (millions)

                                                               50                       300                          350                               300

Acquisition Capital                                0                        300                          300                               300

Post Acquisition                                    50                       600                           650                              600


3. Production                                                                     Year 1                     Year 2

(boe/day)                                           Base                         5000                        6000

                                                          Acquisition               3000                        6000                (light oil)

                                                          Total                          8000                       12000 

4. Reserves Acquired                                                                                    (million barrels)

                                                                                    (unrisked)                 (risked)                      (prob. %)

                                         Proved                                     10                            10                               100

                                         +Probable (incremental)         10                             5                                 50

                                         +Possible (incremental)          10                             1                                 10

                                         Total "3P" reserves                   30                           16                            53.33%


5. Acquisition Parameters


                                                                               Price: $300 million

                                                                                                                                    Per Barrel Investment

                                                                                                                  (million bbl)                  ($/bbl)

Risked Reserves Acquired:                                   Proved                             10.0                           30.00

                                                                                Total (risked)                  16.0                           18.75

                                                                                 Proved + Probable        20.0                            15.00


                                                                                                                        Year 1                 Year 2

Production Acquired (barrels/day)                                                                 3000                     6000

Proforma: $ per barrel/day acquired                                                             100000                  50000

Reserve Life Index (years)                                                                              14.6                       7.3

Members Area

0